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文
摘
要
中证智能财讯 宝泰隆（601011）10月28日披露2022年第三季度报告。2022年前三季度，公司实现营业总收入27.20亿元，同比增长4.79%；归母净利润1.11亿元，同比下降9.61%；扣非净利润1.05亿元，同比下降11.40%；经营活动产生的现金流量净额为4700.69万元，同比下降87.87%；报告期内，宝泰隆基本每股收益为0.06元，加权平均净资产收益率为1.54%。
公告显示，归母净利润变化主要由于焦炭产品销售量比同期减少，焦炭销售单价比同期降低，本报告期主要原材料精煤采购价格比上年同期上涨，成本增加导致利润减少。
根据三季报，公司第三季度实现营业总收入7.5亿元，同比下降25.92%，环比下降36.32%；归母净利润851.28万元，同比下降79.85%，环比下降85.72%；扣非净利润595.13万元，同比下降85.73%，环比下降90.36%。
2022年前三季度，公司毛利率为13.08%，同比下降3.08个百分点；净利率为3.35%，较上年同期下降0.79个百分点。从单季度指标来看，2022年第三季度公司毛利率为10.20%，同比下降5.58个百分点，环比下降2.56个百分点；净利率为-0.04%，较上年同期下降3.70个百分点，较上一季度下降4.81个百分点。
2022年第三季度，公司净资产收益率为0.11%，同比下降0.57个百分点，环比下降0.67个百分点。
2022年前三季度，公司经营活动现金流净额为4700.69万元，同比下降87.87%，主要系本期收到现金比同期增加23,280万元，付现成本比同期增加57,326万元，存货比同期增加40,258万元，综合其他原因经营活动产生的现金流量净额比同期减少所致；筹资活动现金流净额8.80亿元，同比增加10.59亿元，主要系本期收到非公开发行股票募集资金12.17亿元所致；投资活动现金流净额-8.78亿元，上年同期为-2.08亿元，主要系本期煤矿建设投资增加所致。
2022年前三季度，公司营业收入现金比为98.74%，净现比为42.36%。
2022年前三季度，公司期间费用为2.09亿元，较上年同期减少2938.27万元；期间费用率为7.69%，较上年同期下降1.50个百分点。其中，销售费用同比增长3.54%，管理费用同比增长12.22%，研发费用同比下降84.45%，财务费用同比下降37.15%。
根据公告，财务费用的变动主要因为贴现利息及债券利息减少；研发费用的变动主要因为受疫情影响及研发项目进度的时间安排，报告期内研发投入比上年同期减少。
资产重大变化方面，截至2022年三季度末，公司存货较上年末增加37.41%，占公司总资产比重上升2.39个百分点，主要系本期购买原材料原煤库；固定资产较上年末减少5.49%，占公司总资产比重下降1.99个百分点；无形资产较上年末减少0.39%，占公司总资产比重下降1.28个百分点；货币资金较上年末增加20.90%，占公司总资产比重上升0.21个百分点。
负债重大变化方面，截至2022年三季度末，公司一年内到期的非流动负债较上年末减少36.82%，占公司总资产比重下降1.59个百分点；应付账款较上年末减少5.35%，占公司总资产比重下降1.40个百分点；应付债券较上年末减少48.14%，占公司总资产比重下降0.88个百分点；合同负债较上年末增加140.38%，占公司总资产比重上升0.74个百分点。
偿债能力方面，公司2022年三季度末资产负债率为35.88%，相比上年末减少5.43个百分点；有息资产负债率为11.79%，相比上年末减少3.13个百分点。
三季报显示，2022年三季度末的公司十大流通股东中，新进股东为刘国力、中信证券股份有限公司、华夏磐锐一年定期开放混合型证券投资基金、海通证券股份有限公司、蒋致远，取代了二季度末的国泰中证煤炭交易型开放式指数证券投资基金、王成华、富国中证煤炭指数型证券投资基金、JPMORGAN CHASE BANK,NATIONAL ASSOCIATION、焦贵金。在具体持股比例上，招商中证煤炭等权指数分级证券投资基金持股有所上升。
股东名称持股数(万股)占总股本比例(%)变动比例(%)宝泰隆集团有限公司44589.1723.276084不变焦云8735.044.559794不变焦阳洋2937.721.533525不变焦岩岩2662.381.389797不变刘国力22991.200105新进中信证券股份有限公司1855.960.968836新进华夏磐锐一年定期开放混合型证券投资基金1708.540.89188新进海通证券股份有限公司1509.30.787872新进招商中证煤炭等权指数分级证券投资基金1437.030.7501460.15蒋致远1331.660.695142新进筹码集中度方面，截至2022年三季度末，公司股东总户数为9.69万户，较二季度末增长了2446户，增幅2.59%；户均持股市值由二季度末的8.48万元下降至7.37万元，降幅为13.09%。
