本
文
摘
要
猛鼬原创第43篇
昨晚，人行和银保监会发布关于接管包商银行的公告，自接管开始之日起，接管组全面行使包商银行的经营管理权，并委托中国建设银行托管包商银行业务。
图片源自人行
浓缩一下，简单解释为四个问题：
为何接管包商？
据官方答复，缘由包商银行出现严重信用风险，据相关规定，依法接管，期限为1年。
建行托管
建行为国行巨头，综合实力靠前，经营管理规范，可以有效保障包商银行各项业务正常开展，持续运营。
存款保障？
个人储蓄存款本息全额保障，个人存取自由，不受影响。
其他业务
理财，保险，银行卡，网银等相关业务照常运营。
起底包商银行
经营规模
1998年12月成立前身包头市商业银行，2007年9月更名包商银行。下辖18家分行，291个营业网点（含社区，小微支行），员工8000多名。
据中银协会发布的“2018年中国银行业100强榜单”，包商银行位列37位，属于地方性商业银行的前列排名。
图片源自银行业协会
小微金融
行业内，包商银行以小微金融业务闻名，曾发起设立北京昌平，江苏南通，大连金州等31家村镇银行。
于2005年率先引进德国IPC微贷技术，成为小微金融领域的先行者。累计为超过60万户小微企业，个体户提供金融服务，累计发放小微贷款4000亿元，支持400万人的就创业。
金融科技
2014年，包商银行启动数字化战略转型，上线国内首家主打互联网智能理财平台“小马bank”，2015年，又推出直销银行“有氧金融”。
2016年，包商银行成立全国第17家经批的消费金融公司，包银消费金融。
业务覆盖及发展迅速扩展至全国，连续数年取得不菲成绩。
信用卡业务
2018年，包商银行信用卡发卡量破200万张，月交易额100亿。
综上所述可见，包商银行在经营规模、小微金融、金融科技，信用卡业务等几个方面都成绩斐然，是中小商业银行中的拔尖角色。
然而，为什么这么一个“拔尖”的包商银行，就突然被监管了呢？
包商银行，你怎么了？
连续两年未披露年报
两年未披露年报，官网给出的理由是拟引进战略投资者，现在看来，应该从2017年始，信用风险的问题可能就比较严重了。猜测方向主要是两种最大可能：
一是资产坏账率大幅恶化，如贷款形成大面积不良损失或投资项目出现巨额亏损。
二是资产负债业务错配严重，比如某投资收回受阻，导致流动性周转困难；资产投资方向集中高风险资产。
下面再来看一组数据：
从2017年数据证实，包商银行资本充足率9.52%，一级资本充足率7.38%，分别低于监管要求的10.5%，8.5%。
2017年3月，深陷齐星集团债务危机，信贷敝口高达5亿元；2019年3月，两名客户经理因收 *** 赂及巨额回扣，违规发放贷款，造成银行2亿不良损失。
此后两年，贷款行业集中度，贷款不良率持续提升，明显超荷了其风险把控能力。
另外，2017年，包商银行表外项目（承兑汇票为主）余额就超过800亿，同业负债居高不下；应收款项规模庞大，投资风险显著。
现下，官方解释的是包商银行被接管盖因信用风险。具体风险大到什么地步，我们无从所得，显然是极为严重的。其中隐藏的问题，恐怕就曝光的讲也仅为冰山一角。
包商失火，殃及池鱼
包商事件，对银行业，特别是地方中小商业性银行的影响是比较大的。供给侧改革的大潮中，优胜劣汰，中小商业银行实行兼并，重组的步骤预估会加快。
表面上看，老百姓们似乎没有受到此次事件的直接影响，但值得担忧的是，包商银行曾作为全国“小微”标杆，这次事件，或多或少预示着“小微神话”的破灭，对其他中小银行的小微信贷政策是否会产生调整影响，暂不好判断。
事实上，对于包商事件根源是否缘于小微贷款质量恶化，我觉得可能性偏小，毕竟大多数的人的信用还是良好的；更多的小微企和个体户，乃至个人消费都是真实需求，并愿意正常还款。
其实，包商一直是个创新激进型的代表银行，有知情人表示，太多嵌入式的通道创新导致流动性被越来越多的锁死，而其大量资产并无法快速产生流动性；就像流水线的环节流程，若某单环节出现问题，就会发生更大的流动性锁死。
最后，银行信贷资源投放方向受包商失火的影响为正为负，尚不得知；但期望继续加强加大对小微及个人倾斜。
另外，对你我百姓而言，人为 *** 的事情仍时有发生，这种恶行，何时能消?
