本
文
摘
要
12月12日，港交所披露的信息显示，北京亿华通科技股份有限公司（下称“亿华通”，SH:688339）通过港交所上市聆讯并披露了聆讯后招股书，国泰君安国际和智富为联席保荐人。
根据灼识咨询报告，按2021年燃料电池系统总销售功率计算，亿华通在中国燃料电池系统市场排名第一，市场份额为27.8%，而于2021年，燃料电池系统占商用车新能源系统总销量约0.8%，其余总销量则由锂电池系统占据。
据贝多财经了解，亿华通是一家燃料电池系统制造商，已于2020年8月10日在上海证券交易所科创板上市，代码为“688339”，被称为“氢燃料电池第一股”。 *** 息显示，亿华通于A股上市的发行价格为76.65元/股，保荐机构为国泰君安证券。
最终，亿华通的IPO募集资金总额为13.51亿元，募集资金净额为12.25亿元。而此前招股书显示，该公司拟募集资金12.00亿元，拟分别用于燃料电池发动机生产基地建设二期工程、面向冬奥的燃料电池发动机研发项目，以及补充流动资金。
另在2021年，亿华通还曾以简易程序向特定对象发行股票募资2亿元。根据《关于同意北京亿华通科技股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》，亿华通获准向特定对象非公开发行普通股850,991股，发行价格为235.02元/股，募资总额为2亿元。
早前招股书显示，亿华通2017年、2018年和2019年的营业收入分别为2.01亿元、3.68亿元和5.54亿元，归母净利润分别为2860.78万元、2311.61万元、6391.65万元，扣非后净利润分别为330.64万元、1775.17万元、-1410.99万元，于2019年由盈转亏。
此后，亿华通持续处于亏损状态。2020年，亿华通实现营业收入5.72亿元，同比增长3.37%；归属于上市公司股东的净利润为-2252.36万元，同比下降135.24%；扣非后净利润为-4036.59万元，亏损同比扩大186.08%。
而在2021年，亿华通实现营业收入6.29亿元，同比增长9.97%；归属于上市公司股东的净利润为-1.62亿元，亏损同比扩大618.91%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-1.78亿元，亏损同比扩大341.95%。
据招股书披露，亿华通的收入由2019年的5.54亿元增加至2020年的5.72亿元，及进一步至2021年的6.29亿元，并由截至2021年6月30日止六个月（上半年）的1.18亿元增加至2022年同期的2.69亿元。
2019年，亿华通录得净利润6389.9万元，于2020年、2021年与截至2022年上半年分别录得净亏损976.2万元、1.85亿元及8155.6万元。对于亏损的，亿华通在招股书中称是就应收账款的重大减值亏损计提拨备、雇员人数增加、持续投资研发新品等原因导致。
在非国际财务报告准则计量下，亿华通2019年至2022年上半年的经调整净利润分别为4589.9万元、976.2万元、1.74亿元和7189.6万元，经调整EBITDA分别为7892.6万元、1335.7万元、-1.82亿元和-5309.2万元。
另据亿华通发布的2022年第三季度报告，该公司2022年前三季度实现营业收入3.91亿元，同比增长4.58%；实现归属于上市公司股东的净利润-9461.11万元，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-1.01亿元。
值得一提的是，亿华通的毛利率也在持续下滑。2019年、2020年和2021年，亿华通的毛利率分别为44.5%、43.2%和37.5%，接连走低。2022年上半年，亿华通的毛利率为38.8%，而2021年同期则为30.9%，略有回升。
本次上市前，张国强为亿华通的最大股东，持股比例为18.61%。同时，水木创信通过水木扬帆创业、水木长风、水木愿景分别持股2.62%、1.70%、1.31%，合计持股5.63%；宋海英持股1.33%，于民持股0.32%，康智持股0.22%，戴东哲持股0.21%。
此外，其他A股股东持股70.86%，其中包括宇通客车（SH:600066）持股3.92%，东旭光电（SZ:000413）持股3.59%等。
